阿不交易经验之盈利核心

就好像我们抓了一手牌，这手牌要怎么打怎么出才能取得胜利这个就是核心。而对于交易来说，要心中有数的是，你要如何设计自己的“提款机”，也就是说，你要靠什么核心盈利？做交易不是在进行一种随机应变的活动，更像一个完整的有计划的种植与收割。在盈利核心里不需要讨论具体的技术，不需要分析行情，但这部分却是最重要的一部分，你需要确定，你靠什么盈利？核心在哪里？

举个例子：

某人通过思考决定，靠两个核心盈利，第一形态突破的单边行情；第二其后的震荡吐货。这样，在这个人的盈利里就有两个核心：1.形态突破 2.震荡吐货。

2、从盈利核心到完整的计划

 一旦确立了盈利核心，剩下的问题就非常简单，如何围绕和核心制做完整的“提款机”。还用上面的那个“某人”举例。如何使用形态突破制作完整的提款计划。

A.形态包括哪些形态？

B.多长周期的形态？

C如何确认突破？

D突破后有几种运行方式，如何设计一种加仓方法适合这些运行方式？

E突破后的运行时间是多久，如何跟踪并了解利润？

F在多个形态共同发展时如何进行评估哪个更优秀？

G如何根据形态的优秀水平制定持仓量达到历史检验标准？) g7 B4 I* b& h1 |6 p3 gp

H如何监督你自己？ 

这是一个简单的例子，在这个例子里说明了，如何在确立一个核心后去完善到完整的盈利模式。剩下的工作就更加简单了，选择一些合适的监测行情的信息和指标，并进行历史检验。

3、监测行情的信息和指标

这个略过，好像大部分老手都擅长这个。

4、历史检验

再小小谈一下关于历史检验，在这里需要你用过去的几类典型行情测试一下你的提款机，提出几个标准，仅仅作为参考：

在获利中利润大于40%

最大回折不超过10%

在亏损中亏损不超过20%

交易成功率大于65%

问：我也看到了LZ所及的交易核心 ，但就是理解不清楚，是不是可以表述为:交易系统?如5,10均线向上交叉则入场做多?

答：这是一种技术方法，而非盈利核心。'可以这么用，比如盈利核心是做波段。识别波段的一种技术之一是5,10均线交叉。当然做波段这个核心太笼统了。最好再结合一下形态突破的波段和震荡的波段。

问： 我是个非常新的新手；您说的盈利核心我认为就是确定好方向后根据回调进场。也许不对。我以前是根据周线K线形态，然后在日线里找回调进场，但是有的时候进场太急，所以往往被套很多点，痛苦非常。后来改为根据日线K线形态，在15分钟回调进场，止损设在昨日天图的最高或最低点，一但行情往开单方向突破昨天高点或低点位置后往盈利方向调整止损。请阿不指点，谢谢

答：这个盈利核心：确定好方向后根据回调进场。通常来说，确定好方向就是非常困难的事情。如果能确认好方向也就解决了许多问题，是不是回调进场已经不重要了。就比如这样的盈利核心： 判断好未来方向，然后下单。这种核心确实能成为核心，但是等于没有核心。尝试一下，使用更加客观的盈利核心。

其实，我之所以想各位提出自己的盈利核心，也是有重要意义的。如果你能在市场稳定获利，那么一定有一个完整的围绕一个或多个盈利核心的交易方式。通过盈利核心，就可以看出交易者对市场的理解透彻程度，对交易的理解程度。如果交易者能提出一个围绕交易核心的完整交易方式，那么交易能力自然可知。反之，如果没有或者很混乱，那么交易起来也是一样混乱的，无须看交易记录甚至不应该过早深入外汇市场。

你最有把握的东西，就是你的盈利核心。当然，要把这种把握更加系统化，使一个什么都不懂的人看到了，也知道你在赚什么钱，怎么赚。

没有战略怎么打赢战役？没有战术怎么打赢比赛？没有围绕盈利核心的交易方法怎么做交易？给市场送钱？培养经验？不如退而思索。

问：说来惭愧，我的赢利核心，也就是123和2B两个工具而已，其它还有几个基本型，不如这两个易用。其实交易是件枯燥的事情，要严格的按纪律操作，信号不出现，就得傻傻地等，可以自由发挥的机会不多。如果把交易当成一种快乐游戏或冒险游戏，或者当种一种与市场的战斗，那就是还不懂交易。我对赢利核心缺乏整理，要向阿不学习。

答：你的交易已经快成型了，再主攻一下反转形态和三角形足以。现在需要的是练习持有和不动。我记得一个成功的交易员在访谈录里说过，成功的交易员需要有：正确的知识和改变自己行为的能力。我尽量提供我认为正确的知识。后一种就依靠交易者自己了。无论怎样，总会有人需要的是吧。

问：我是新手。稍微谈一下我自己的感悟。我是只看k线和形态来做外汇的。不用任何均线。指标基本也不看，偶然看一下macd.首先看周线，日线的大趋势。如果是下降趋势，那么看是什么形态？已经下跌到什么程度了？是否已经可能面临前面的支撑？将要反弹，比如现在的欧美。如果某个品种是周线，日线看，刚顶部破位下跌，那么是最简单容易做的。

这样首先判断的大周期的趋势后，再判断这个大趋势是否将要延续或者将要盘整或者反弹。可以从形态的理论目标跌幅和黄金分割和浪型几个方面来分析。同时结合周，日线上的k的组合来分析。

做出了上面大周期的趋势分析后，那么如果想操作就看自己的操作周期思路了。比如现在欧美到了一个关键位置了。那么我即使要做的话，也是轻仓短线参与。

短线也是分几个周期的。日内交易的话，看个人的操作风格。我个人来说。目前做日内主要以5分钟为主要周期。具体在日内操作的过程中，对于小周期形态和趋势的变化分析，k线组合的分析就要求更细致了！！ 最好是顺大趋势的方向来做小趋势。赢的概率一般大一些。稍微谈了点我自己的感想，希望 阿不 兄能指点。

答：对新手来说，日内交易是最困难的，你可以尝试一下月内、周内交易。如果你能“判断的大周期的趋势后，再判断这个大趋势是否将要延续或者将要盘整或者反弹”就不用做日内交易。

问：我说说自己的交易方法：我一般只用K线，其次是均线，用均线也只是用来判断下趋势，进场和出场都是根据K线进行操作，比如所说的那些形态，平时也不是很注意，用K线时，还要结合具体的阻力和支撑。用K线，《日本蜡烛图技术分析》这一本书就足够了，多看几遍就可以了，用K线，就是根据那些K线形态去判断当前市场的状况，也可以根据K线来确定止损和止盈的比例。

举个例子吧，先用均线判断趋势，若空头趋势，那么只做空单，回调时，根据K线确定入场点；震荡趋势，根据阻力和支撑，结合k线形态。就足够了。

答：这些都是模糊笼统的，是否能把你说的方法概括成一个具体的盈利手段？一个即使外行听完也知道你按照什么赚钱的交易概况。我提炼出两个点：第一，在趋势中根据K线追随趋势；第二，在震荡中根据支撑阻力和K线交易震荡。要完善这个盈利方法首先要解决：如何区分震荡和趋势。从我提炼出的两点可以看到，这个K线的使用还是一种盈利的技术方式，而无法确立核心，你的核心仍然是震荡和趋势，而K线的用法应该归纳到这两种核心的具体交易技术上去，也就是说在交易震荡和趋势这两种核心时，有人认可摆动指数，有人认可黄金分割等等，而你比较认可K线技术。

因此，我们需要详细具体的讨论你的交易核心然后再次考虑其中的具体技术细节，如果你有兴趣我们可以继续讨论。

以锤子线为例做的一个简单的盈利核心

对于交易高段者，我抛出对锤子的浅显概念，希望能得到完善，当然我本人不会用这种方式交易。只是作为一种学习研究，因为以“锤子”这种核心来说，无法俯瞰市场。当然对于交易新手来说，还是一种有效简单的入门方式。我尝试将以“锤子"为核心 完善成客观系统的交易。

初步的构想如下：

交易识别周期：日图 周图 月图

识别形态： 影线大于实体加另一侧影线长度 ，长影线的高点（低点）要高于（低于）前5根K线的高点（低点），收盘回到前5根价格以内。               

交易方向： 长影线的反方向

开仓位置：锤子的收盘价格 （仓位比例）1

加仓位置：锤子的开盘价格0.5，影线的1/2处1.5

平仓位置：同级别的支撑阻力处

止损：    从长影线的顶端延长锤子影线长度的1/3距离处

辅助技术：自行补充

注意事项：日线及周线形态突破的第一波慎用。成功率不高。

希望完善后能给论坛的新交易者一种简单易行的盈利方式，之所以是新交易者，因为这种方式对于市场的俯瞰性很差，比较适合对市场没有什么了解的新交易者。

问：我问个问题，你对出局点的把握有什么标准吗？比如月内交易或周内交易。怎么能在尽量回吐比较小又能确认趋势结束的地方了结？能说说你的经验吗？

阿不：一般来说，空头越跌越小，多头越长越大。震荡时多按照压力支撑出场。形态突破后沿突破方向多持1-4个月。沿突破方向追单被套也能回头，但注意如果重仓就在行情加速以后撤离，轻仓总要多拿一个月看看的。

问：终于看完了帖子，感觉收获太多了，以至于摸不清头绪了！

我是个非常新的新手；您说的盈利核心我认为就是确定好方向后根据回调进场。也许不对。

我以前是根据周线K线形态，然后在日线里找回调进场，但是有的时候进场太急，所以往往被套很多点，痛苦非常。后来改为根据日线K线形态，在15分钟回调进场，止损设在昨日天图的最高或最低点，一但行情往开单方向突破昨天高点或低点位置后往盈利方向调整止损。

请阿布指点，谢谢

阿不：这个盈利核心：确定好方向后根据回调进场。

通常来说，确定好方向就是非常困难的事情。如果能确认好方向也就解决了许多问题，是不是回调进场已经不重要得了。

就好像我说个盈利核心： 判断好未来方向，然后下单。

这种核心确实能成为核心，但是等于没有核心。

尝试一下，使用更加客观的盈利核心。

其实，我之所以想各位提出自己的盈利核心，也是有重要意义的。

如果你能在市场稳定获利，那么一定有一个完整的围绕一个或多个盈利核心的交易方式。

通过盈利核心，就可以看出交易者对市场的理解透彻程度，对交易的理解程度。

如果交易者能提出一个围绕交易核心的完整交易方式，那么交易能力自然可知。

反之，如果没有或者很混乱，那么交易起来也是一样混乱的，无须看交易记录甚至不应该过早深入外汇市场。

没有战略怎么打赢战役？没有战术怎么打赢比赛？没有围绕盈利核心的交易方法怎么做交易？给市场送钱？培养经验？不如退而思索。

问：对新手而言，阿不的要求太高，讲得太深了。

饭要一口一口的吃，呵呵。

阿不：所以我贴出“锤子”，适合新人的交易方法实在是太少了。

我个人认为锤子和四周原则好一些。不过四周原则实在太折磨新人了，而且需要操作大量的品种。

问：锤子要等，要过滤

阿不：相对其他交易形式，已经简洁得多。

至少在了解市场前，能活下去。

至少能让大部分人知道做交易，不是依靠成功率，也不是依靠预测。

问：呵呵，怀疑，新手能够在没有锤子的时候袖手旁观吗？能有那份定力吗？

锤子组第一页就说明只交易天图和周图的锤子，咱们有多少兄弟能够遵守？

不能稳定盈利的人需要的是修改自己的行为，修养，心理，才能有潜力生存。不然再好的盈利核心也无法得到贯彻。

阿不兄显然是毅力惊人的人，蝶泳学的怎么样啦？

阿不：对的，我记得一个成功的交易员在访谈录里说过，成功的交易员需要有：正确的知识和改变自己行为的能力。

我尽量提供我认为正确的知识。后一种就依靠交易者自己了。

无论怎样，总会有人需要的是吧，aha兄。

一千米蝶泳真的很累，我需要增强背阔肌的耐力。

问：说来惭愧，我的赢利核心，也就是123和2B两个工具而已，其它还有几个基本型，不如这两个易用。

其实交易是件枯燥的事情，要严格的按纪律操作，信号不出现，就得傻傻地等，可以自由发挥的机会不多。如果把交易当成一种快乐游戏或冒险游戏，或者当种一种与市场的战斗，那就是还不懂交易。

我对赢利核心缺乏整理，要向阿不学习。

阿不：再主攻一下反转形态和三角形足以，你的交易已经快成型了。需要的是练习持有和不动。

大维兄认为我一年能交易4-6波单边行情，其实如果在一只品种来看，纯粹的形态突破2年3波。但是我交易大量的品种，包括商品期货，原油黄金和A股美股以及指数期货。

如果单单说外汇，一年当中每个月都有重要的交易要做。

单边交易完要沿着单边方向交易震荡，震荡交易形成徘徊区还要交易震荡，到了年底又要大量交易日元以及叉盘。还有很多交叉盘需要交易。实际上时间很紧迫。看似一只品种需要等待很久，实际上我当时有很多其他品种和其他交易核心要去处理。

而且最重要的是，虽然我总上网，但是我看盘时间一天不会超过半个小时。其他时间大量的锻炼身体和四处乱跑。

问：如果交易大量品种，可能对基本面研究不足。大的趋势，我认为应当从基本面来理解，如果只是从技术面分析大的趋势，会相当脆弱。

出于这个原因，我认为阿不兄的那种高增长的回报率很难持续。不过阿不兄稳定获利能力，我深信不疑。

阿不：实际上大维兄你应该发现，行情都是一起发动的。基本面都是一个基本面。

问：市场有严重分化的时候，比如次贷风波，套息盘不记后果的解除。

这种同步性分化很严重，当然这是特例。但这种情况也需要防范。

阿不：对于基本面，我不想说得过于复杂，其实大型行情的基本面都是一个基本面，我所交易的大多数品种行情一般都是在一个时间区域以内共同发动，这样非常好判别，也有相当的可靠性。

对的，但是这不是正说明了，其实都是一个基本面吗？因为风险厌恶而大量偿还贷款。

在基本面里，如果你能看清最主要那个问题，其他问题就像失去河水后的河床。

而，我们现在面临的最主要的基本面问题是，如何保存我们的财产?

超大量的资金，要游动到什么地方去，看清楚这个，未来5年的交易思路就非常清晰了。

问：只交易同步性的行情，这样的话次贷风波就给过滤掉。不错的办法，值得学习。不过有一个问题，如果行情同时发动。因为仓位有限，我们最多只能捉住一、两个交易品种。

这种情况下，一年的交易机会也大减少，我们如何吃透整个行情需要很大的技巧，追求吃透行情的高回报也需要担很大的风险。

阿不兄对行情的把握能力相当优秀，把握一次机会就可以达到这样高的回报。真希望阿不兄，谈谈仓位管理。我想这一定是大家最渴望听到的内容。

阿不：我的看法是，先确定在这波大行情里，你愿意亏损多少钱去搏取10倍的利润，当然这里的10倍是个假设，实际上按照成功率和损益比可以计算出来是多少倍。

然后挑选出最强或者弱的5--7个品种，按照你愿意承受的亏损去交易。这里就是我前面说过的，交易机会的比较。比较好了就挑出5个到7个品种来。

比如这次的GBPUSD ，我大约计算了下，应该是1的风险对应3.5到8的利润（这里已经包括了概率在内,已经是期望收益了）。我愿意付出比如5千美金，那计算一下头寸就可以了。

问：10倍的回报，在单一波的行情中是需要滚动加仓的。滚动加仓需要有足够的后备资金才行。滚动加仓如何设止损，如果不设止损，准备多少的后备资金？如果行情出现意外，如何去处理？

我相信滚动加仓的技巧才是获利10倍的核心要点。

阿不：不用，这里的10倍实际上是数学期望。

我解释一下，就是把止损和止盈乘以各自的成功率（止损的发生概率，止盈的发生概率），然后相比的倒数。得到了期望值。

再详细解释一下，比如我扔银币，正面我亏2元反面赚10元。扔一万次。

正面于反面的结果非常接近1：1

所以成功率我们按照50%计算。

那么我要问的是，这里的期望值是什么？也就是说我扔一次赚多少钱？

很简单是吧，期望值是8，10乘以0.5-2乘以0.5.

这个意思就是，其实我每扔一次就赚8元钱。扔一万次我赚8万元。虽然实际发生情况不是这样。但是当重复一万次以后，就是这样。

在交易中，也是一样。做期望大于3倍的交易。并且保证能连续承受亏损，以便能交易足够多次，让概率按照概率的实际情况发生，做的越多那么概率就越真实接近。

阿不：所以我前面所说的10倍就是指，这个10倍是我承受亏损的10倍。这也是个期望，不用考虑加仓，从计算的入场位置直接得出。

当然我要能承受连续亏损，使真实概率尽可能靠近。

明天再和大维兄讨论这里的加仓与期望问题吧。

实际上我想说明的就是，我承受的亏损是我能承受的，并且为了这个亏损，我有10倍亏损的利润。并且从期望角度说，无论这笔是赚是亏，我就是赚的。呵呵

等我睡一觉再详细解释。

问：形态交易和指标交易相比较，指标交易可以简单的测试出成功率，形态交易就没有现成的工具了。所以，我对风报比的概念只是个约数，没有认真计算过。基本上，能期待三赔一，我就会进去试一试。这也是阿不兄提出测算成功率，我觉得无从下手的原因。

阿不兄是如何进行测试的呢？

阿不：胜率有几种确定方法：

对于形态来说有固定的成功率： 头肩突破后 成功率50%--80%  W M突破后 成功率50%-70% 圆弧 成功率 70%-85% 三角形突破后成功率50%-70%

这里的形态一定要在周图日图判断，如果周图日图看不出那就不是我上面列出成功率的形态。

对于一些指标来说有特定的成功率： 在震荡中，摆动指数有自己固定的成功率，你可以自行统计如随机指标、RSI等等摆动指数的成功率当然MACD也是如此，注意是震荡。另外对于我举例的这三个指标，由于他们所基于的计算方式的不同，因此在概率上可以互相叠加，叠加办法使用数学上的概率叠加办法就可以了：成功率*成功率+失败率*失败率作为总的样本成功率*成功率：总样本 为叠加的成功率。

对于支撑阻力来说可以用50%成功率作为最低限，也就是说在支撑阻力边缘，成功率最小为50%。

问：只交易同步性的行情，这样的话次贷风波就给过滤掉。不错的办法，值得学习。不过有一个问题，如果行情同时发动。因为仓位有限，我们最多只能捉住一、两个交易品种。

这种情况下，一年的交易机会也大减少，我们如何吃透整个行情

阿不：一年的交易机会确实减少了，但是就单说外汇市场，实际上，持仓是从不间断的，很少有空仓的时候。并且在达到1千万美金以前，可以一直维持比较稳定的成长率。如果一千万听起来恐怖，那我换个说法，在达到你所能承受的心理极限以及平台极限前，实际上，成长率是很稳定的。你要做的是，围绕盈利核心的交易体系。充分相信你自己。写交易计划。进行充分的体育锻炼。

问：加仓问题是我最想交流，探讨的。

趋势交易中，加仓是非常重要的环节，而且也觉得自已做得不够好。

今天太晚，先休息，明天聊，晚安。

阿不：好的。

震荡只在接近止损时加仓。

趋势要加2次仓。开仓轻点，反抽重些，有盈利以后中等加仓。了结利润分3步。

问：问题是行情来前无人知道这波是个大行情?每次操作都按大行情对待止损太多了?

阿不：这反倒不难，看多个品种的形态规模。比如今年初的GBPJPY头肩顶，大行情，值得持有4个月。

另外，说到止损，始终要客观设置，如果你觉得止损多，很有可能利润也不小。如果不能承受，那么降低你的仓位，而不是去调整止损。如果还不能承受，增加你的本金。

问：对“盈利核心”有了点体会。就是找到高胜率或高回报率的进场信号，要明确的进场信号，也包括平仓策略。然后等待之。

赚自己最有把握的钱，其他的机会是别人的。然后就稳定盈利了。

具体的“盈利核心”就要根据自己用的技术，自己来确定了。

是这个意思吧？

阿不：你最有把握的东西，就是你的盈利核心。当然，要把这种把握更加系统化，使一个什么都不懂的人看到了，也知道你在赚什么钱，怎么赚。

问：请阿不大侠明示,什么是振荡出货?小弟研究很久了,就是找不到这个名词

阿不：大规模的单边行情以后，有大量的头寸需要平仓转换，平仓的过程是一个进2步退1步的过程，大致时间和单边行情前的震荡时间相当，这时会在市场形成各种大规模的震荡形态，一般这种震荡叫做，震荡吐货。要知道，每天看到的图表其实就是这些资金的进出轨迹。

问：能阐述一下 "如何区分震荡和趋势"? 苦恼中, 感谢!

阿不：多看周线图。

如果还不清楚，可以看一下，期货市场技术分析，里面的反转形态与三角形形态。然后我们再讨论。

我再详细说一下关于吸筹和吐货，这里我用股票先说一下。

一般一个中小股票的坐庄过程分为：吸筹，拉动，派发（吐货）

吸筹一般为3次到4次，周期以年计算，观察的话可以从周线图的波动和交易量来看。（这也是为什么底部的经典形态是头肩底）

拉动以突破颈线开始，交易量不断放大。

派发一般分3次，派发的第一阶段是整个交易里交易量最大的阶段，一般要清除手中的一半头寸。第二阶段清除剩余的一半中的一半，此时可以看到交易量萎缩为前面的一半。第三阶段清除剩余部分的一半，交易量递减为第二部分的一半。

然后是形态的向下突破，价格自由落体。

然后等待时机，重新进行坐庄的3个步骤。

当然在派发阶段，有可能引来新的庄家或原来的庄家继续吸筹向上交易，那么这里要形成中继形态，然后继续接派发阶段，这里的识别方法是看交易量是萎缩为前面的一半还是持续放大。

这是一个新手做的形态突破的盈利核心，建议是阿不的点评：